تحلیل داروسازی کوثر (دکوثر)

گزارشات 9ماهه شرکت داروسازی کوثردرسال 90نشان میدهد که فروش125 درصد افزایش داشته که این امر موجب افزایش حدود 250 درصدی سود عملیاتی شرکت نسبت به 9ماهه سال گذشته شده است.

باتوجه به این که درفصل کاری شرکت های دارویی بسرمی بریم افزایش تولید و فروش و سود آوری بیشتر را می توان متصور بود. براساس محاسبات ما سود شرکت به ازای هرسهم در پایان سال می تواند حدود 105 تومان باشد که با  p/e محاسباتی ما که حدود 4/4 میباشد ارزشی حدود 462 تومان راپیدا می کند. البته باید به این نکته مهم توجه داشت که حدود 50 درصد سود شرکت حاصل ازفعالیت غیرعملیاتی (فروش سهام شرکت داروسازی فارابی وفروش ساختمان شرکت ) بوده است.

فاکتورهای مهم داروسازی کوثر:

1- رشد تولید حدود 125 درصد نسبت به دوره مشابه سال قبل

2- افتتاح طرح های توسعه در سال 91

3- افزایش سرمایه احتمالی از محل سود انباشته

4- نقد شونده ترین سهام در میان شرکتهای دارویی

داروسازی کوثر ازنگاه سرمایه گذاری:

1- ارزش سبد بورسی به ازای هرسهم 681 ریال

2- قیمت تمام شده سبد غیربورسی به ازای هرسهم 153 ریال

3- بازده سرمایه گذاری 29 درصد

4- بازده حقوق صاحبان سهام 58 درصد

5- نرخ رشد داخلی 46 درصد

تحلیلگر: مجید صناعی