سیمانی فعال در زمینه صادرات
تحلیل بنیادی سیمان شاهرود
مقدمه :سیمان شاهرود با ظریف تولید بیش از ۱،۸ میلیون تن سیمان خاکستری جز یکی از واحد های بزرگ شرق کشور میباشد این شرکت حدود ۲ درصد تولید سیمان کشور را در اختیار دارد و در بین شرکتهای سیمانی مقام نهم را در صادرات به دست اورده است.
روند سوداوری ۳ ساله سهم:
| سال | سود هر سهم(ریال) | سود خالص(میلیارد ریال) |
| ۱۳۹۰ | ۴۹۰ | ۲۲۰ |
| ۱۳۹۱ | ۶۴۷ | ۲۹۱ |
| ۱۳۹۲ | ۱۰۷۱ | ۴۸۲ |
| ۱۳۹۳ | ۱۲۰۳ | ۵۴۱ |
همانطور که مشاهده میشود به دلیل افزایش قیمت سیمان روند سوداوری سیمان شاهرود با روند صعودی مواجه میباشد که پیشبینی میشود این روند کماکان ادامه داشته باشد
پیشبینی سود سال ۹۳سیمان شاهرود:
| شرح | پیشبینی حسابرسی نشده | واقعی حسابرسی نشده |
| سال مالی منتهی به | ۹۳،۱۲،۲۹ | ۹۳،۶،۳۱ |
| فروش | ۱،۵۸۰،۱۱۷ | ۷۶۵،۰۲۹ |
| بهای تمام شده کالای فروش رفته | (۸۵۰،۶۵۳) | (۴۴۶،۴۵۶) |
| سود و زیان ناخالص | ۷۲۹،۴۶۴ | ۳۱۸،۷۵۳ |
| هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی | (۵۸،۴۲۷) | (۳۳،۸۹۵) |
| خالص سایر درامدهای عملیاتی | ۰ | ۰ |
| سود و زیان عملیاتی | ۶۷۱،۰۳۷ | ۲۸۴،۶۷۸ |
| هزینه های مالی | (۶۶،۸۵۵) | (۳۲،۰۸۹) |
| درامد حاصل از سرمایه گذاریها | ۱۰،۰۰۰ | ۶،۳۲۷ |
| درامدها(هزینه های) متفرقه | (۵،۲۱۷) | ۴،۷۷۴ |
| سود(زیان)قبل از کسر مالیات | ۶۰۸،۹۶۵ | ۲۶۳،۶۹۰ |
| مالیات | (۶۷،۴۶۲) | (۳۲،۴۶۹) |
| سود و زیان پس از کسرمالیات | ۵۴۱،۵۰۳ | ۲۳۱،۲۲۱ |
| سود هر سهم پس از کسر مالیات | ۱،۲۰۳ | ۵۱۴ |
| سرمایه | ۴۵۰،۰۰۰ | ۴۵۰،۰۰۰ |
سیمان شاهرود سود هر سهم سال مالی ۹۳خود را باسرمایه جدید ۴۵ میلیارد تومانی به ازای هر سهم رقم ۱۲۰۳ریال اعلام نموده است که در عملکرد ۶ماهه ۴۳ درصد از بودجه خود را پوشش داده است
تولیدات شرکت و قیمت فروش محصولات سیمان شاهرود:
تولیدات شرکت سیمان شاهرود اغلب سیمان تیپ ۲ میباشد
متوسط قیمت این محصول در سال ۹۳به شرح زیر میباشد
| نوع محصول | مقدار فروش(تن)سال ۹۳ | قیمت فروش (هر تن/تومان)سال ۹۳ | مقدار فروش(تن)۶ماهه۹۳
|
قیمت فروش (هر تن/تومان)۶ماهه۹۳
|
| سیمان پاکتی تیپ۲ داخلی | ۵۷۲،۲۷۰ | ۸۹،۴۰۰ | ۲۸۶،۱۳۵ | ۸۴،۴۰۰ |
| سیمان فله تیپ ۲ داخلی | ۴۹۸،۱۷۸ | ۷۷،۲۰۰ | ۲۴۹،۰۸۹ | ۷۲،۸۰۰ |
| سیمان پاکتی تیپ ۲ صادراتی | ۳۲۶،۲۲۸ | ۱۰۰،۷۰۰ | ۱۶۳،۱۰۶ | ۱۰۰،۶۰۰ |
| سیمان فله تیپ ۲ صادراتی | ۳۴۲،۳۲۴ | ۸۹،۰۰۰ | ۱۷۱،۱۶۲ | ۸۹،۰۰۰ |
| کلینکر صادراتی | ۸۴،۰۰۰ | ۶۰،۷۰۰ | ۴۲،۱۹۶ | ۶۰،۷۰۰ |
اخرین نرخ سیمان به شرح ذیل میباشد:
سیمان تیپ ۲ فله ۹۵ هزارتومان
سیمان تیپ۲ پاکتی۱۱۰ هزار تومان
قیمت فروش سیمان صادراتی در سطوح مناسبی می باشد
بررسی بهای تمام شده در شرکت سیمان شاهرود:
| نام | مبلغ(میلیون ریال) | درصد تاثیر گذاری |
| مواد مستقیم | ۸۲،۲۴۶ | ۹ |
| دستمزد مستقیم | ۵۹،۷۸۶ | ۶ |
| سربار | ۸۲۶،۲۶۹ | ۸۵ |
همانطور که مشاهده میشود هزینه های سربار بخش عمده ای از بهای تمام شده شرکت را تشکیل میدهد و بهای تمام شده در این شرکت بخش بسیار ناچیزی میباشد
مصارف انرژی و اثار اجرای طرح تحول:
شرکت برای سال ۹۳ افزایش نرخ حاملهای انرژی در قالب گام دوم طرح تحول را دیده است
سهامداران عمده شرکت:
| نام سهامدار | درصد سهام |
| سرمایه گذاری سیمان تامین | ۴۹ |
| سرمایه گذاری تدبیر | ۳،۵ |
| بیمه ایران | ۲،۸ |
| بیمه مرکزی ایران | ۲،۵ |
| سیمان داراب | ۱،۹ |
نتیجه گیری:
اخرین نرخ سیمان به شرح ذیل میباشد:
اخرین نرخ سیمان به شرح ذیل میباشد:
سیمان تیپ ۲ فله ۹۵ هزارتومان
سیمان تیپ۲ پاکتی۱۱۰ هزار تومان
قیمت فروش سیمان صادراتی در سطوح مناسبی می باشد
| نوع محصول | مقدار فروش(تن)باقی مانده سال۹۳ | قیمت فروش (هر تن/تومان)باقی مانده سال۹۳ |
| سیمان پاکتی تیپ۲ داخلی | ۲۸۶،۱۳۰ | ۱۱۰،۰۰۰ |
| سیمان فله تیپ ۲ داخلی | ۱۲۴،۵۵۰ | ۹۵،۰۰۰ |
| سیمان پاکتی تیپ ۲ صادراتی | ۱۶۳،۱۱۰ | ۱۰۰،۷۰۰ |
| سیمان فله تیپ ۲ صادراتی | ۱۷۱،۱۶۰ | ۸۹،۰۰۰ |
| کلینکر صادراتی | ۴۱،۸۰۰ | ۶۰،۷۰۰ |
مبلغ فروش
| فروش ۶ ماهه میلیون ریال | ۷۶۵،۰۲۹ |
| فروش باقی مانده سال۹۳ | ۸۵۵،۰۰۰ |
| جمع فروش میلیون ریال | ۱،۶۲۰،۰۲۹ |
بدین ترتیب به بودجه ذیل خواهیم رسید:
| شرح | پیشبینی ۹۳ |
| سال مالی منتهی به | ۹۳،۱۲،۲۹ |
| فروش | ۱،۶۲۰،۰۲۹ |
| بهای تمام شده کالای فروش رفته | (۸۵۰،۶۵۳) |
| سود و زیان ناخالص | ۷۶۹،۳۷۶ |
| هزینه های عمومی اداری و تشکیلاتی | (۵۸،۴۲۷) |
| خالص سایر درامدهای عملیاتی | ۰ |
| سود و زیان عملیاتی | ۷۱۰،۹۴۹ |
| هزینه های مالی | (۶۶،۸۵۵) |
| درامد حاصل از سرمایه گذاریها | ۱۰،۰۰۰ |
| درامدها(هزینه های) متفرقه | (۵،۲۱۷) |
| سود(زیان)قبل از کسر مالیات | ۶۴۸،۸۷۷ |
| مالیات | (۷۱،۳۷۰) |
| سود و زیان پس از کسرمالیات | ۵۷۷،۵۰۷ |
| سود هر سهم پس از کسر مالیات | ۱،۲۸۳ |
| سرمایه | ۴۵۰،۰۰۰ |
همانطور که مشاهده میشود سیمان شاهرود میتواند به سود محدوده ۱۲۸تومانی برسد
دیدگاهتان را بنویسید